Emília e Narizinho estão perdidas!

A maldosa Cuca vai levar Narizinho para longe com a desculpa de lhe mostrar uma flor mágica. Caipora procura por seu amuleto, mas o objeto está com Emília. Ela não consegue fazê-lo parar de chamar pelo dono, mas vai convencê-lo a ir para o Sítio.Todos estão preocupados com a boneca e com Narizinho, por isso Dona Benta sugere que Pedrinho e Tio Barnabé procurem as duas. Mas eles vão acabar se separando durante a busca. Na mata, Emília acaba se perdendo de verdade depois que Caipora provoca um vendaval.

Pedrinho surge como um herói e encontra a boneca. O pessoal do Sítio nem desconfia do perigo que Narizinho corre. Cuca transforma a menina em estátua de pedra e a coloca na caverna. Até Carmela está na mata, mas transformada em mula-sem-cabeça. E vai deixar Tio Barnabé apavorado. Barão e Minerva fazem planos para ficar ricos com o sacizinho na garrafa. Saci aparece com alguns companheiros e questiona Pedrinho sobre o sumiço do pequeno saci.